斑马消费 范建

火腿肠曾是公认的国民速食。低价、方便、耐储存等特质，让它渗透国内几乎所有城乡市场，成为几代人的饮食记忆。

如今，这个看似不会过时的品类，实际正在悄悄走下增长舞台。龙头企业销量连年回落，老牌巨头彻底退出赛道，维持二十年的行业格局发生巨变。

头部品牌尚可以靠产品升级和提价，“以价补量”稳住基本盘，但火腿肠消费需求萎缩的趋势已不可逆转。

三强时代终结

很长一段时间，国内常温火腿肠市场的竞争简单且稳定。双汇、金锣、雨润三足鼎立，靠着全国化产能和密集的经销商网络瓜分市场，这套行业格局稳稳运行了近二十年。

行业进入存量博弈后，平衡被彻底打破。雨润的离场，是最明确的行业信号。

根据雨润食品（01068.HK）2026年中期业绩公告，公司自2024年12月31日起，不再续租高温肉制品核心生产厂房，彻底关停常温火腿肠相关产线与业务。2026年上半年，雨润高温肉制品营收归零，意味着其正式退出这条深耕多年的赛道。

雨润对火腿肠业务的放弃，是基于自身发展的战略选择。

近些年，雨润高温肉制品产能利用率持续偏低，市场份额不断被挤压，低端大众化肠类业务毛利微薄、增长乏力。公司最终选择收缩战线，把全部资源集中在生鲜屠宰和低温肉制品板块。

至此，持续20多年的火腿肠“三强争霸”成为历史。

雨润留下的空白，迅速被其他龙头填补，市场集中度进一步提升。马上赢线下商超零售监测数据显示，双汇在常温火腿肠赛道已几乎形成垄断优势，线下零售市占率突破60%。

金锣稳居行业第二，凭借稳固的北方市场，份额维持在18%-20%。双巨头合计拿下超八成线下零售市场。

行业第三梯队整体零散，体量差距悬殊。新希望六和依托西南区域渠道站稳脚跟、力诚食品主打休闲细分肠类市场，两个品牌份额都仅为个位数。

销量连年下滑

国内工业化火腿肠的起点，始于上世纪八十年代。

1987年，洛阳肉联厂生产出国内第一根工业化火腿肠，“春都”的诞生，正式拉开高温肉制品工业化的序幕。

彼时国内冷链基础设施薄弱，鲜肉流通受限。无需冷藏、保质期长、开袋即食的火腿肠，恰好填补了市场空白。

九十年代，行业迎来第一轮爆发。城市化提速、人口大规模流动，绿皮火车、工地、校园、泡面搭配，催生了庞大的火腿肠刚需市场。春都一度拿下七成市场份额，经销商排队提货，生产线昼夜不停。

市场的火爆，吸引了众多玩家涌入。1992年，双汇火腿肠面世；随后金锣、雨润相继入局，大量中小工厂投产，导致市场鱼龙混杂。

早期龙头春都因多元化战略失策，快速退出第一梯队，双汇顺势完成反超，依靠完善的渠道网络和王中王高端产品线坐稳头把交椅。

靠着火腿肠业务，双汇成长为国内肉制品行业龙头。2013年，其高温肉制品达到顶峰，收入达157亿元。

据欧睿国际零售监测数据，国内火腿肠C端零售市场，在2015年站上了巅峰，规模约480亿元，随后开启下行通道。

双汇发展（000895.SZ）虽然未在财报中单独披露火腿肠业务状况，但通过其包装肉制品板块，可窥见一斑。

2020年，双汇包装肉制品销量创下158.6万吨的近年峰值。此后逐年回落，2024年降至141.43万吨，2025年进一步下滑至136.11万吨。

火腿肠销量下滑的背后，是市场需求的萎缩。

过去消费者看重方便、便宜，对配料、肉含量、新鲜度容忍度极高。现在家庭餐桌的消费标准已经改变，健康化、品质化需求崛起，鲜肉、低温肠、预制菜等，对传统火腿肠持续替代。

在此期间，主要品牌对常温火腿肠进行了一轮升级，压缩低价淀粉肠产能，集中资源推高肉含量的高端产品，行业正式进入“以价补量”阶段。

2025年，双汇肉制品板块营收235.27亿元，同比下滑5.09%，但板块毛利率逆势提升至37.05%。

新旧品类迭代

常温火腿肠的慢衰退，是市场迭代的必然结果，整个肉制品赛道仍有稳定增量，只是红利正在向新品类加速转移。

低温烤肠、冷藏鲜肉肠，是近几年肉制品为数不多的高增长赛道。冷链加持、短保新鲜、肉含量更高的产品属性，精准踩中当下的消费趋势。家庭烹饪、烧烤、早餐、休闲零食，多元场景持续扩容。

渠道端的选择，进一步拉开了新旧品类的差距。

商超、生鲜电商、社区团购等主流零售渠道，更愿意陈列溢价更高、更受年轻人欢迎的低温产品，导致传统常温火腿肠的货架占比持续压缩。

多重因素叠加下，常温火腿肠的用户圈层持续固化、老化。年轻群体消费意愿偏弱，品类新增需求近乎枯竭。

不过，畅销了20年的常温火腿肠并不会彻底消失。无需冷藏、适配场景广、性价比稳定，让它在下沉市场、户外速食、食堂餐饮等场景中，依旧具备不可替代性。

只不过，不再具有想象空间。